首檔月配息台股ETF來囉！復華00929鎖定科技資優生　近5年平均股息率7.5％

2023/04/27 19:42:49文／資深記者李錦奇

台灣第一檔每月配息的台股ETF來囉！復華投信將於5月底募集台灣科技優息ETF基金（00929），追蹤的是特選臺灣科技優息指數，近5年平均股息率7.5％，透過5大篩選機制，選出具有高股息概念40檔科技股，且1萬5千元就能入手。

復華投信新金部副總廖崇文指出，很多投資人想要每個月都有股息可領，但市場上只有季配息產品，於是得自己去湊3檔，透過不同月份領息，才能如願，但現在不用再麻煩了，00929首創月配息機制，投資人可以輕鬆掌握現金流。

▼圖說：復華投信新金部副總廖崇文。（圖/記者李錦奇攝影）

廖崇文指出，這檔ETF每月底都會做收益評價，每個月配息，盡量讓每月配息平滑，金額不要差太多，盡可能穩定，讓投資人做好現金流管理，募集完成後，最快7月就能配息。

除了每月都有收益可領，另一個好處是，可以節省二代健保補充保費。00929基金經理人許忠成指出，單次股利超過2萬元，依法要繳健保補充保費2.11％，舉例來說，假設每年領到12萬元配息，買月配息ETF的話，每次領到1萬元，不用交補充保費；如果買季配息ETF的話，每次3萬元就得交補充保費，一年下來，會少領2532元。

至於如何精選成分股？許忠成指出，首先鎖定上市櫃市值前200大且達50億元之電子科技類股，再來檢驗ROE（股東權益報酬率）必須連續三年大於0，刪除過去1年波動率最高的10％股票，再剔除近5年跟近3個月本益比差距最低的前10％股票，再剔除近3年平均殖利率最低的前10％個股，剔除近5年現金股利變異係數最高的前10％，最後再以股息殖利率加權(個股權重上限10%)，以當年度已宣告現金股利息，精選出40檔成分股。

▼圖說：00929的5大篩選成分股機制。（圖/記者李錦奇攝影）

「這是第三代的高股息ETF篩選方式，具有『隨漲抗跌』的特色！」許忠成說，透過上述5大指標篩選機制，可排除波動度高與股利變動大的電子科技類股，也不會選到景氣循環股，每年6月會調整成分股一次，大概會有40％的周轉率。

依臺灣指數公司最近一期審核結果，權重前十大成分股依序為技嘉、華碩、仁寶、華擎、新普、緯創、佳世達、聯陽、頎邦、聯強。許忠成表示，即便是第一大權重股技嘉，也只會占4.15％，不會獨厚某一檔個股。

▼圖說：復華台灣科技優息ETF（00929）經理人許忠成（圖/記者李錦奇攝影）

「這檔ETF雖然買的是電子科技股，但並不是科技ETF，而是科技高股息ETF！」復華投信新金部副總廖崇文補充，投資電子股只是過程，透過5種篩選過濾機制，選出的成分股，具有高股息概念，且會盡量避免景氣循環股，因此不用以純電子股來看待，整體波動度其實比電子股低，大概會跟大盤差不多。

據統計，特選臺灣科技優息指數去年股息率達8.2%，優於台股及電子指數同期的3.7%、3%，也高於臺灣高股息、MSCI臺灣ESG永續高股息精選30等主要高息指數的7.6%、5.4%；進一步拉長至近5年，特選臺灣科技優息指數平均股息率約7.5%，亦優於主要高股息指數及電子類指數。

廖崇文指出，00929追蹤的特選臺灣科技優息指數，不只是股息率高，績效也比台股好，以累計5年報酬率來說，達到108.8％，同期間的台股只有上漲73.9％。

▼圖說：特選台灣科技優息指數，近5年表現優於台股（圖/記者李錦奇攝影）

近期美國科技股回檔，台股周線亦收黑，展望後市，許忠成認為，預估電子產業庫存調整將於今年上半年結束，下半年開始陸續回升至正常出貨水準，加以美國升息步入尾聲，有利電子股評價提升，建議可趁行情震盪整理時期，逢低布局科技優息ETF以累積更多單位數，掌握下半年的除權息及電子旺季投資收益機會。